[2023/04/03] 리노공업 주가 전망 및 종목분석, 목표주가 계산

안녕하세요 오늘도 종목 분석하는 바미봇입니다!
오늘은 새로 리포트가 올라온 종목, <리노공업(058470)>에 대해서 알아보겠습니다.
모든 종목 리포트를 살펴보기 어려우신 분들, 중요한 부분만 모아 쉽게 읽고 투자하실 수 있도록 분석해서, 여러분의 투자에 도움 드리겠습니다.

1. 리노공업 주가

2023년 04월 03일 기준으로 리노공업의 주당 가격은 141,800원 입니다.

리노공업의 최근 수익률은 1개월 -15.04%, 3개월 -11.28%, 6개월 3.05% 입니다.
그럼 앞으로의 수익률은 어떻게 될까요? 이제 재무재표와 리포트를 분석해 보겠습니다.

2. 리노공업 가치 분석

가치평가의 기본인 재무재표를 활용한 투자지표 분석입니다. 동일 업종 실적 대비 고평가 인 것을 알 수 있습니다.

	리노공업 과거 평균	최근 결산	동일 업종 평균
PER	24.06	18.45	14.71
PBR	4.81	4.26	1.81
EPS	4920.0	7,503	507.17
ROE	21.71	25.11	12.34

3. 리노공업 리포트

애널리스트 리포트를 보는 이유는 재무재표 이외에 다른 이슈와 전문가의 분석 포인트를 파악하기 위해서 입니다.

작성일	제목	증권사	투자의견	목표가
2023-04-03	2023년은 잠시 쉬어가는 시기	이베스트증권	Buy	180,000
2023-03-13	단기 업황 부진 우려	키움증권	Buy	170,000
2022-11-15	3Q22 Review: 분기 최대 영업이익	이베스트증권	Buy	180,000
2022-10-18	3Q22 Preview: 추정실적 상향	이베스트증권	Buy	180,000
2022-08-16	2Q22 Review: OPM 45.2%, 기대치 상회	이베스트증권	Buy	180,000

오늘 발표된 이베스트증권 리포트의 요약 내용입니다.

2023년은 잠시 쉬어가는 시기 리노공업은 2023년 잠시 쉬어가는 시기이다. 이는 동사가 2009년 이후 매년 영업이익이 성장흐름을 보였으나, 2023년은 역성장을 보일 것으로 전망하기 때문이다. 2023년 글로벌 IT 경기의 흐름에 동조하여 이익 역성장이 불가피할 것으로 보이지만, 동사의 사업구조상 매년 성장흐름을 보였던 것을 고려하였을 때 실적둔화에 대한 해석은 조금 다르다. 높은 Base Effect를 생각하면 될 것이다. 동사는 글로벌 Top-tier의 IC Test 소켓 경쟁력을 기반으로 2010년 ~ 2019년(10년간) 평균 OPM 36.0%(Band 34.1% ~ 39.0%, 고마진의 기술력 + 마진의 변동성이 낮음)으로 안정적인 실적을 유지하다가 OPM 2020년 38.7% → 2021년 41.8% → 2022년 42.4%로 급증하였고, 3Q22에는 OPM 46.7% 수준을 기록한 바 있다. 이는 해외 특정 전방고객사의 R&D 물량 급증에 따른 요인이며, 2023년 이후에는 다시 과거 수준으로 돌아가는 과정에서 너무 높은 OPM에 따른 Base Effect가 나타나고 있기 때문이다. 이를 반영하여 보수적 관점 2023년 예상 실적은 매출액 3,054억원(-5.3% yoy), 영업이익 1,155억원(-15.5% yoy, OPM 37.8%)을 전망한다. 그리고 2024년에는 다시 외형(Sales 10~15% yoy) & 이익 성장에는 무리가 없을 것으로 보인다.

4. 리노공업 목표주가

목표 주가를 산정하는 데 있어서 가장 많이 사용하는 방법중 하나인 PER 목표주가와 보수적인 PBR 목표주가를 계산합니다. PER 목표주가는 동종업계 평균 PER(14.71)을 적용해서 목표주가를 산정하고, PBR 목표주가는 동종업계 PBR 평균(1.81)을 기준으로 산정했습니다. 지표를 기반으로 계산한 목표주가이기 때문에, 현재 주가가 지표 대비 상대적으로 높은 경우에는 목표주가가 낮게 나올 수 있습니다.

전일종가 : 141,800 원	리노공업 과거 평균 지표 기준	동종업계 평균 지표 기준
PER 목표주가(원)	180,522	110,369
PER10 목표주가(원)	75,030	-
PBR 목표주가(원)	160,108	60,248

5. 리노공업 기업개요

동사는 1978년 11월 리노공업사로 창업 이후 1996년 12월 법인전환을 하였으며, 2001년 코스닥시장에 주식을 상장함.검사용 프로브와 반도체 검사용 소켓을 자체브랜드로 개발하여 제조 및 판매하는 사업과 초음파 진단기 등에 적용되는 의료기기 부품을 제조 및 판매하는사업 등을 영위하고 있음.40년 이상의 업력과 축적된 노하우를 바탕으로 다품종 및 단납기에 대응할 수 있는 생산시스템을 보유하고 있음. [출처: FnGuide]

이 글이 도움되셨으면 좋겠습니다. 모두 성투하시기 바랍니다.

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본 내용은 종목 추천이 아닌 개인적으로 관심 있는 종목을 정리한 내용입니다. 투자에 대한 책임은 전적으로 투자자 본인에게 있습니다. 증권투자는 반드시 자기 자신의 판단과 책임하에 하여야 하며, 자신의 여유자금으로 분산투자하는 것이 좋습니다.